Análisis Técnico del S&P 500 y Nasdaq Composite (Gráfico Semanal)
En la última semana, ambos índices norteamericanos, el S&P 500 y el Nasdaq Composite, han registrado caídas importantes, señalando una corrección en sus respectivos movimientos alcistas.
S&P 500
El S&P 500 ha caído un 4,25% durante la última semana, ubicándose en los 5.408 puntos. A pesar de la corrección, el índice aún se encuentra dentro de su canal alcista, aunque acercándose a la parte baja del mismo. El volumen, aunque significativo, no ha superado la media de 20 periodos, lo que indica que la presión vendedora no ha sido excesivamente fuerte.
El precio del S&P 500 se mantiene por encima de las medias móviles de 100 y 250 sesiones, que se encuentran en 5.378 puntos y 4.985 puntos, respectivamente. Estas medias están actuando como soporte, con la de 100 sesiones siendo la más relevante a corto plazo. Si bien el índice sigue dentro de su canal alcista, la corrección reciente sugiere que la zona de soporte en torno a los 5.120 puntos podría ser puesta a prueba si continúa la presión bajista. En caso de perder este nivel, se activaría un patrón bajista de doble techo, lo que podría intensificar las caídas. La resistencia principal sigue estando en los 5.665 puntos, un nivel que ha sido difícil de superar en las últimas semanas.
Los indicadores técnicos refuerzan la perspectiva de debilidad a corto plazo. El RSI está en 54.19, lo que indica una tendencia bajista sin entrar aún en zona de sobreventa, sugiriendo que hay espacio para más caídas. El MACD ha dado una señal bajista, con la línea de señal cruzando por encima del MACD, lo que indica una posible continuación de la corrección en el corto plazo.
Nasdaq Composite
El Nasdaq Composite ha sufrido una corrección más pronunciada que el S&P 500, con una caída del 5,77% en la última semana, ubicándose en los 16.690 puntos. A diferencia del S&P 500, el precio del Nasdaq se encuentra por debajo de la media de 100 sesiones (17.118 puntos), lo que refuerza el escenario de debilidad, ya que esta media ahora actúa como una resistencia inmediata. La media de 250 sesiones, en 15.704 puntos, sigue actuando como soporte clave en el corto plazo.
En cuanto a los niveles clave del Nasdaq Composite, la resistencia más importante se encuentra en los 18.670 puntos, mientras que el soporte principal está en los 15.700 puntos. Los indicadores técnicos sugieren una mayor debilidad a corto plazo. El RSI ha caído a 48.37, acercándose a niveles de sobreventa, lo que podría llevar a un posible rebote técnico si el índice encuentra apoyo en el soporte. Sin embargo, el MACD también ha emitido una señal bajista, lo que refuerza la posibilidad de más caídas en las próximas sesiones.
Evolución Semanal de la Cartera USA (Semana del 02/09/24 al 06/09/24)
En la última semana, la Cartera USA ha mostrado un comportamiento mixto, con varios valores registrando caídas significativas. Uno de los mayores descensos lo ha sufrido Varonis Systems, Inc., que ha perdido un 9,46% en los últimos siete días, mostrando un desempeño débil en el corto plazo. Ultragenyx Pharmaceutical Inc. también ha registrado una pérdida considerable del 3,75%, lo que indica un retroceso en el sector biotecnológico. Por su parte, InterDigital, Inc. ha caído un 3,27%, manteniendo una tendencia bajista en la semana.
Por el lado positivo, algunos valores han mostrado un comportamiento destacable, como Kenvue Inc., que ha registrado una subida del 4,72% en la última semana, destacándose como uno de los mejores activos de la cartera en este período. PPL Corporation también ha mostrado un rendimiento positivo, con una ganancia del 0,94%, lo que sugiere estabilidad en el sector de servicios públicos.
En cuanto al rendimiento en el ejercicio actual, Compass, Inc. lidera con un impresionante 43,33%, seguido de Carrier Global Corporation, que ha acumulado un 22,13%. Estos valores han mostrado un desempeño sólido en lo que va del año, a pesar de las correcciones semanales que han sufrido.
Este análisis refleja que, aunque algunos valores de la Cartera USA han registrado caídas en la última semana, otros han mantenido o incrementado su rentabilidad en el ejercicio actual.
Movimientos y Rendimiento de la Cartera esta Semana
En la última semana, entre el 2 y el 8 de septiembre de 2024, la Cartera USA ha registrado algunos movimientos. Se han ajustado los stop-loss de Carrier Global Corporation (CARR) y InterDigital Inc. (IDCC), ambos el 4 de septiembre, como una estrategia acertada de protección de ganancias ante los niveles actuales de estos valores.
Entre los valores con mejor desempeño actualmente tenemos a Carrier Global Corporation que lidera con una rentabilidad acumulada del 15,57%, seguido por InterDigital Inc., con una ganancia del 10,09%. En tercer lugar, Kenvue Inc. muestra una rentabilidad acumulada del 5,20%, lo que lo convierte en uno de los activos con mejor comportamiento en el portfolio.
Por otro lado, algunos valores han tenido un rendimiento negativo. Varonis Systems, Inc. presenta una pérdida del -7,37%, lo que refleja una debilidad significativa en el corto plazo que comentábamos antes. Ultragenyx Pharmaceutical Inc. (RARE) también ha registrado una pérdida del -2,92%, siendo el segundo valor con peor desempeño dentro de la cartera en este período.
En resumen, la Cartera USA ha mostrado un rendimiento positivo en varios de sus valores principales, mientras que algunos activos han registrado caídas notables, lo que sugiere la necesidad de monitorear de cerca su evolución.
Indicadores Técnicos: Alcistas y Bajistas en la Cartera USA
Entre los valores con una combinación de indicadores técnicos que destacan por su tendencia alcista, Kenvue Inc. es uno de los más sólidos. Presenta un RSI de 77,04, lo que lo coloca en zona de sobrecompra, sugiriendo una fuerte demanda y un claro impulso alcista. El Mom (10) de 1,30 refuerza esta visión positiva, indicando que el activo sigue ganando momentum. Además, el AO de 1,70 confirma este impulso alcista, mientras que el CCI de 213,77 refleja que el valor está claramente sobrecomprado, lo que podría sugerir una posible corrección a corto plazo, pero a la vez destaca su fortaleza en este momento.
Otro valor interesante por su comportamiento alcista es PPL Corporation, con un RSI de 73,77, que también lo sitúa en zona de sobrecompra. El Mom (10), aunque moderado con 0,52, sigue siendo positivo, lo que indica que aún hay espacio para más avances. El AO de 1,29 confirma el momentum alcista, mientras que el CCI de 96,04 sugiere que el activo ha ganado fuerza, pero sin llegar a niveles extremos de sobrecompra como en el caso de Kenvue, lo que lo convierte en un valor interesante para seguir observando.
En el lado bajista, Microsoft Corp. muestra una combinación de indicadores que sugieren una tendencia negativa. Con un RSI de 35,58, se acerca a la zona de sobreventa, indicando que el valor ha estado cayendo con fuerza. Además, el Mom (10) es fuertemente negativo en -13,85, lo que confirma la pérdida de impulso en las últimas sesiones. El AO de -6,07 refuerza esta perspectiva, señalando que el activo ha entrado en un claro ciclo bajista. Finalmente, el CCI de -143,11 lo coloca firmemente en zona de sobreventa, lo que podría sugerir una potencial oportunidad de rebote a corto plazo, pero que refleja claramente su debilidad actual.
Otro valor que presenta una tendencia bajista es Varonis Systems, Inc., con un RSI de 37,95, lo que también lo sitúa cerca de la zona de sobreventa. El Mom (10) en -5,14 indica que el valor ha perdido impulso, mientras que el AO en 0,57 sugiere que la tendencia no está completamente definida. Sin embargo, el CCI de -205,07 lo coloca en una zona claramente sobrevendida, lo que podría ser una señal de que está próximo a un rebote técnico, aunque su debilidad sigue siendo evidente.
Este análisis sugiere que mientras valores como Kenvue Inc. y PPL Corporation se encuentran en zonas de sobrecompra, lo que indica una clara fortaleza alcista, Microsoft Corp. y Varonis Systems, Inc. muestran una debilidad marcada y una posible entrada en zona de sobreventa, lo que podría abrir oportunidades a corto plazo.
Explicación de los Indicadores Técnicos:
RSI (Relative Strength Index): Indica si un valor está en sobrecompra o sobreventa. Un valor por encima de 70 se considera sobrecompra, y por debajo de 30, sobreventa.
Mom (Momentum): Mide la velocidad del cambio de precio de un activo. Un valor positivo indica tendencia alcista, mientras que uno negativo sugiere una tendencia bajista.
AO (Awesome Oscillator): Mide el impulso del mercado. Un valor positivo sugiere que la tendencia es alcista, y uno negativo, bajista.
CCI (Commodity Channel Index): Mide la variación de un activo respecto a su media. Valores altos indican sobrecompra y bajos, sobreventa.
